Vince Rapisura 2250: Penalty kapag hindi nakapagbayad sa SSS consolidated loan program
01:09.8
So dito kung makikita natin, yan yung salary loan.
01:18.6
So pag nakita natin dyan, ang ipapoint out natin ay yung diminishing balance siya.
01:25.6
So if you take a look at this one, yung ating principal.
01:33.0
Kung i-observe natin yung principal natin, this one, makikita ninyo na pababa siya.
01:41.0
Pababa yung amount.
01:43.4
So yung amount ay umaakyat, yung outstanding principal balance niya which is this one, bumababa.
01:55.8
Yan yung ibig sabihin na diminishing. Yung diminishing yung outstanding balance natin.
02:03.8
So diminishing balance kasi ibig sabihin dito natin sa mga amount na ito, ibinabase kung magkano yung computation doon sa interest na makukuha.
02:18.4
So mag-zoom in tayo para mas makita natin ano ba yung ibig sabihin yan.
02:23.8
So dito sa diminishing balance, makikita natin dito meron tayong P166.67 na interest.
02:34.2
So pag titignan natin dyan, yung P20,000, yun yung balance natin na ito. P20,000 times 10% kasi 10% yung interest natin, 10% yung rate natin dyan.
02:57.0
So 10%, ito ay magiging P2,000.
03:02.0
So itong P2,000 na ito ngayon na interest natin, kasi per annum pa yan, kailangan natin i-convert per month.
03:10.2
So ididivide natin ito ngayon by 12.
03:14.6
So P2,000 divided by 12 will give us 166.67.
03:29.0
So yan ngayon yung makikita ninyo dyan at nakabase sya doon sa balancing P20,000.
03:35.8
Tapos itong sa amortization natin na ito nagbayad din tayo ng P758.23.
03:44.8
So doon sa P758.23 na yan, ibabawas dyan sa P20,000. So it will now give us an amount which is equivalent to 19,243.
04:01.8
Yan na ngayon yung bago mong balance.
04:04.6
So pag magkocompute tayo para sa next na interest mo, instead na yung P20,000 yung gagamitin, ito ng 19,243 yung gagamitin.
04:15.6
So 19,243.77 x 10%
04:24.6
This will give us, ang turo sa atin diba ay move lang natin yung decimal point ng isang beses doon kasi 10% sya.
04:42.6
Tapos ito ngayon yung 1924.37, ididivide natin by 12.
04:50.6
At ito ang equivalent niya ay 160.36.
05:03.6
So itong amount na ito, yan na ngayon ay equivalent doon.
05:09.6
So yan yung ibig sabihin ng diminishing balance.
05:13.6
Pag makikita ninyo, yung interest na binabayaran natin ay paliit ng paliit.
05:20.6
Tapos yung bahagi ng principal na edad na binabayad natin ay lumalaki.
05:26.6
At yung balance natin in general ay lumiliit naman.
05:31.6
So yan yung ibig sabihin ng diminishing balance.
05:35.6
So pag titignan natin dito, yung monthly amortization natin ay,
05:43.6
ito ay 900, makikita natin dito, 922.9.
05:55.6
Sinubukan ko po yan, kanina pa itong gamitin natin kasi ito yung nangungulit kanina pa.
06:06.6
Sinubukan ko po kasi na isimulate dito.
06:16.6
So yung 20,000 na loan, kapag ginawa natin dito na 10%,
06:24.6
meron tayong template na ginawa. Pag 10,000, ang lumalabas ay 918.92.
06:35.6
So ito, ang payment dapat ay 918.92.
06:41.6
Pero pag tinitignan natin dun sa kabila dito, 922.4 siya.
06:50.6
So mayroon tayong diperensya.
06:54.6
At nung tinignan ko siya kung saan ba nanggagaling yung diperensyang yan,
06:59.6
kasi naloloka ako kanina, saan ba nanggagaling yung diperensyang yan?
07:03.6
Ito pala, mayroon kasing sa baba ng dokumento na nakuha natin sa SSS,
07:11.6
may nakalagay na effective interest rate.
07:14.6
Effective interest rate ay 10.47%. So hindi talaga siya 10%.
07:22.6
Kaya nung sinubukan kong i-input yung amount na yan dito,
07:31.6
so nung in-input ko na 10.47 siya, 10.47,
07:37.6
ang lumabas ay 922.89 which is very near sa ating 922.90.
07:46.6
Kasi ang diperensya na lang ay 1 centavo.
07:52.6
So yun, ang isa na nakita ko ay ang effective interest rate
07:57.6
dapat titignan natin 10.47% talaga siya.
08:02.6
Hindi talaga siya flat na flat na 10%.
08:06.6
So isa lang yan sa mga nakita ko at lesson learned.
08:10.6
Kasi kanina talaga hindi talaga ako mag-balance.
08:13.6
Tapos finally nakita ko 10.47% yung effective interest rate.
08:20.6
Ngayon ang titignan din natin, ang isa pa sa itatanong natin sa SSS
08:26.6
na itong section na ito, dito sa advanced interest.
08:41.6
Ano yung advanced interest na yan?
08:43.6
Kasi mayroong advanced interest at ang bayad ay ito, 164.36.
08:54.6
164.36 ito I think yung ibabayad natin dun sa one month na pagitan.
09:03.6
Yan yung one month na pagitan sa pagbabayad mo.
09:08.6
Kasi di ba pag magbabayad ka ng interest ay sabi on the second month pa
09:13.6
after the loan date.
09:17.6
So may one month doon na hindi ka pa magbabayad.
09:22.6
At yung panahon na yun, yun yung one month na advanced interest.
09:27.6
So babayaran pa rin yan.
09:29.6
Hindi ko lang sure kung ito ay prededucted doon sa loan proceeds mo or hindi.
09:34.6
So yun yung titignan natin.
09:40.6
Tapos punta naman tayo doon sa penalty.
09:43.6
So yung loan amortization na hindi na remit on the due date
09:47.6
shall bear a penalty of 1% per month until the loan is fully paid.
09:55.6
So pag titignan natin dito yung amortization schedule natin.
10:03.6
So yan yung amortization schedule.
10:05.6
Meron tayong 922 monthly, 0.9 every month na binabayaran.
10:16.6
Tignan lang natin ano ba yung efekto niyan.
10:18.6
Kunwari, nakapagbayad tayo dito tapos dyan nabayaran din natin, nabayaran din natin.
10:24.6
O tapos dito sa month na ito hindi na tayo nakapagbayad.
10:27.6
So paano yung magiging calculation natin dyan?
10:32.6
So 922.9 times 1%.
10:41.6
So ang magiging babayaran mo na penalty ay 92.29 pesos.
10:57.6
Yan yung penalty.
11:02.6
Sabihin natin na ikaw ay hindi nakapagbayad ng dalawang buwan.
11:09.6
Kumultiply natin ito ng dalawa ng 2 months.
11:13.6
So 194.58 yung penalty.
11:21.6
Kapag natuloy-tuloy pa rin yan, yung hindi mo pagbabayad, so 5 months na.
11:28.6
So limang buwan ka na na hindi nakapagbayad.
11:30.6
So 92.29 times 5 naman ngayon yan.
11:36.6
So yung times 5 natin, ang makukuha natin dyan ay 481.45.
11:43.6
So yan na yung penalty natin kapag 5 months tayo hindi nakapagbayad.
11:48.6
Tapos i-add natin ngayon yung limang buwan na principal and interest which is 4,641.45
12:10.6
Ang magiging babayaran na natin ngayon ay 5,075.95.
12:16.6
So ganoon, ang pinapoint out lang talaga natin dito ay malaki ang penalty, hindi siya loko-loko.
12:25.6
So dito sa example na ito ay hindi pa siya ganoon kalaki.
12:32.6
Pero kapag tinignan na natin yung kabuuan, kapag tumatagal na hindi nababayaran,
12:38.6
lumalaki siya ng lumalaki. Malaloka kayo mamaya.
12:40.6
Ito yung example.
12:43.6
What if hindi nakapagbayad ni isa since na-release ang loan
12:48.6
tapos umabot na ng 10 years na hindi nababayaran?
12:52.6
Magkano ang interest and penalty?
12:55.6
So tinignan natin, kapag walang bayad tapos nag-pass due for 10 years, non-compounding.
13:02.6
So yung sa interest natin, 20,000 x 10%, 2,000 per year x 10 years, 20,000 pesos
13:11.6
kasi non-compounding. Penalty naman, 20,000 pesos, 1% per month daw yun so 12% yun
13:18.6
kapag 1 year x 12%, ang makukuha natin ay 2,400 x 10 years, 24,000 pesos.
13:27.6
So kapag ang tinignan natin, ang interest penalty doon sa principal na 20,000 mo ay 20,000 din
13:35.6
kasi 24,000 pesos. Ang total na ngayon nababayaran mo after 10 years ay 64,000 pesos.
13:42.6
Pero ito ay kapag non-compounding ang pagkocompute.
13:47.6
Pero usually, compounding po talaga ang ginagamit dito.
13:53.6
Nagkocompound siya which is this one. Kaya napakasakit nito kuya Eddie.
13:59.6
Ang dito, kung makikita nyo dito. So yung 20,000 pesos natin,
14:08.6
mag-i-interest siya ng 10% kasi hindi tayo nakapagbayad.
14:13.6
So 2,000 na yung interest natin dyan tapos yung penalty ay 2,400.
14:20.6
Yung 2,000 plus 2,400 so 4,400 plus yung 20,000 na dito, yan na ngayon yung bago mong balance.
14:33.6
So yan na yung bago mong balance na nababayaran.
14:36.6
Tapos ang masaklab pa dyan, ang gagawin ngayon ay yung 24,400 na balance,
14:45.6
yan na ngayon yung mag-i-interest. Kaya 2,440 na yung makikita nyo dito.
14:52.6
Tapos yan na din yung magpe-penalty kaya 2,928 na yung nakikita natin dyan.
15:03.6
Kaya makikita ninyo yung balance nyo ay 2,440 plus 2,928 plus yung 24,000
15:12.6
yan na yung magiging new balance natin dyan.
15:15.6
Kaya yun yung disadvantage ng compounding.
15:21.6
And unfortunately yan po talaga yung ginagawa ng karaniwang mga financial institutions
15:28.6
katulad ng SSS. Kaya kapag ia-add natin lahat yung interest for the 10 years
15:35.6
at saka yung penalty, ang makukuha po natin ito na yung 57,000 at saka yung 68,775.
15:46.6
And pag idadagdag natin yung principal, ang total na nyan ay 146,093 pesos.
16:00.6
So yan na po yung babayaran ninyo talaga. Nakakaloka.
16:06.6
Sabi nga ni Renz, lesson learned, huwag mag-loan sa mga bagay na hindi kumikita.
16:13.6
Ako talaga naman dapat huwag tayong maglo-loan sa mga bagay na hindi kumikita.
16:24.6
No payment past due for 20 years compounding envelope.
16:27.6
Kasi nakita natin kanina, ah okay, yung 10 years ay parang naging 148,000 pesos lang.
16:37.6
What if 20 years? Tinuloy ko yan at naloka ako sa aking nakita
16:42.6
kasi dahil nga nagko-compound at 10% yung compounding,
16:46.6
tignan nyo oh ang laki na ng interest niya at saka ng penalty.
16:52.6
So pag makikita ninyo yung total na interest, 475,000 pesos na after 20 years
16:59.6
tapos yung total na penalty ay 571,000 pesos na.
17:04.6
Eh ang principal lang natin ay 20,000 pesos.
17:08.6
Kaya ang babayaran mo na ay 1,067,000.
17:12.6
Kung 20 years mong pinabayaan ang 20,000 peso loan sa SSS with interest and penalty
17:22.6
after 20 years, 1,000,000 na yung babayaran mo. Nakakaloka diba?
17:27.6
Kaya huwag natin yan gagawin. Dapat talagang magbayad tayo. Okay?
17:32.6
Thanks for watching.
17:34.6
Kung may kapamilya, kaibigan o pakilala kang tingin mo ay magiging interesado dito sa video,
17:40.6
please share to them or tag them in the comments section.
17:44.6
Syempre, kung nagustuhan mo ang video, pusoan mo na ito. Subscribe ka na rin.
17:50.6
As always, feel free to write your questions, comments, and opinions respectfully.
